Индекс МосБиржи с середины августа потерял почти 11%, оказавшись под давлением сразу трёх факторов:
1. Разочарование инвесторов в перспективах завершения СВО в 2025 году на фоне жёсткой риторики Дональда Трампа
2. Более скромное снижение ключевой ставки: на 100 б. п. вместо ожидаемых 200 б. п., что сместило рыночные ожидания к диапазону 15–16% на конец года
3. Усиление фискальных рисков: слухи о повышении НДС с 20% до 22% были подтверждены Минфином РФ, что спровоцировало распродажи в моменте
Фундаментальных драйверов для выхода из коридора пока не прибавилось, поэтому стратегия остаётся прежней — торговля внутри боковика.
Индикаторы указывают на возможный разворот: стохастик сигнализирует об ослаблении нисходящего импульса — особенно важно в условиях бокового тренда, где он наиболее эффективен.
Дополнительно RSI вошёл в зону перепроданности, что усиливает вероятность технического отскока в ближайшей перспективе.
Действия по портфелю
Продажи (сократили защитные позиции):
- ОФЗ 26248 (SU26248RMFS3) — 327 бумаг по 878 ₽
- АО Авто Финанс Банк БО-001Р-15 (RU000A10C6P6) — 174 бумаги по 1032,7 ₽
Покупки (добавили акции на коррекции):
- Сбербанк (SBER) — 344 акции по 291,44 ₽
- Технологии (T) — 32 акции по 3102,6 ₽
- Транснефть АП (TRNFP) — 80 акций по 1245,4 ₽
- Совкомбанк (SVCB) — 7600 акций по 13,07 ₽
- Европлан (LEAS) — 154 акции по 520,4 ₽
________
Настоящий обзор подготовлен исключительно в информационных целях. Ни полностью, ни в какой-либо части не представляет собой предложение по покупке, продаже или совершению каких-либо сделок или инвестиций в отношении указанных в настоящем обзоре финансовых инструментов.
Настоящий обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в настоящем обзоре, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, инвестиционным целям и/или ожиданиям. Определение соответствия финансового инструмента и операции, соответствующие Вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска, является Вашей задачей. КИТ Финанс (АО) не несет ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в настоящем обзоре. КИТ Финанс (АО) не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.
Информация, использованная при подготовке настоящего обзора, получена из предположительно достоверных источников, при этом проверка использованных данных не проводилась. КИТ Финанс (АО) не дает никаких гарантий корректности, содержащейся в настоящем обзоре. КИТ Финанс (АО) не обязан обновлять или каким-либо образом актуализировать настоящий обзор, однако КИТ Финанс (АО) имеет право по своему усмотрению, без какого-либо уведомления изменять и/или дополнять настоящий обзор и содержащиеся в нем рекомендации. Настоящий обзор не может быть воспроизведен, опубликован или распространен ни полностью, ни в какой-либо части, на него нельзя делать ссылки или проводить из него цитаты без предварительного письменного разрешения КИТ Финанс (АО).
КИТ Финанс (АО) не несет ответственности за любые неблагоприятные последствия, в том числе убытки, причиненные в результате использования информации, содержащейся в настоящем обзоре, или в результате инвестиционных решений, принятых на основании данной информации и/или аналитических материалов, рекомендаций, программного обеспечения, каких-либо файлов и/или иной информации, полученной от КИТ Финанс (АО). Решение о совершении соответствующей сделки принимает только Клиент. Размер инвестированного капитала Клиента может увеличиваться или уменьшаться. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем.
Расходы клиента при совершении сделки указаны в тарифах Компании: https://brokerkf.ru/soprovozhdenie_klientov/customer-support/regulations-and-applications/
